Кредиты — зло или благо? Как они влияют на нашу жизнь и экономику в стране

«Кредит — зло, кабала, долговая яма», — говорят люди, с трудом выплачивающие заем. «Кредиты — благо, они стимулируют экономику», — говорят предприниматели и ученые. Попробуем понять обоих. Итак, кредиты…

• Развивают экономику
• Вредят экономике
• Раздувают цены
• Ипотечный пузырь в России 2024: есть или нет
• Приводят к бедности
• Когда стоит брать кредит

Развивают экономику

Кредиты бывают разные — потребительские, коммерческие, государственные, международные. На уровне макроэкономики особой разницы между ними нет. Все они в идеале играют одну роль — поддерживают или улучшают уровень жизни.

Образно говоря, кредит превращает будущее в настоящее. В экономике это называется антиципация. То, что должно наступить в будущем, доступно сегодня: ценности, достижения, условия жизни.

Иногда антиципация меняет положение в отрасли или экономику страны. На заемные средства строили железные дороги в Америке (в XIX веке акционерные общества росли, как грибы), осваивали сланцевые месторождения в СССР, выигрывали войны.

Еще нагляднее кредиты меняют жизнь людей: они получают образование, покупают жилье, проходят лечение, не теряя драгоценное время.

В стабильном обществе кредиты необходимы экономике и выгодны обеим сторонам. Заемщикам — потому что позволяют не откладывать прогресс на завтра. Это особенно важно для конкурентного бизнеса, где успех принадлежит тому, кто раньше презентовал новинку. Кредиторам тоже выгодно — их капитал работает и прирастает процентами.

Есть даже термин «движущая сила кредита». Эта сила обеспечивает круговорот денег и товаров. Стимулирующая роль кредита в экономике состоит в том, что товар быстрее переходит от производителя к потребителю, перемещается между странами и регионами — порой через сложную цепочку посредников, перекупщиков, поставщиков. Каждый из них зарабатывает за счет перераспределения капитала.

Вредят экономике

Картина идеального мира, где все радостно берут займы и легко их гасят, разбивается о мнимую покупательную способность. Это когда люди и компании живут в долг, не зная, как будут его выплачивать и смогут ли. Экономисты в таких случаях говорят о превышении естественных границ кредита.

Влияние банковского кредитования на экономику страны огромно. Необеспеченные займы опустошили французскую казну в XVIII веке, ускорив Великую французскую революцию, едва не разорили Россию в ходе Крымской войны 1853 года, обрушили американскую экономику перед Великой депрессией.

Кроме того, движущая роль кредита в экономике работает только вместе с другими поддерживающими мерами. Займы вредят людям и стране, когда:

• покрывают нерациональные затраты;
• в стране нет строгой и ясной законодательной базы, регулирующей долговые отношения;
• в обществе низкий уровень финансовой грамотности;
• есть проблемы с промышленной инфраструктурой (устаревшее техническое оснащение, мало дорог).
• регион или страна беднеют.

В этих случаях масса необеспеченных денег нарушает баланс производства и потребления и может привести к экономическому пузырю.

Раздувают цены

Об экономическом пузыре говорят, когда в каком-то сегменте искусственно раздувают спрос и цены. Нередко это связано с необеспеченными займами. Так работает взаимодействие кредита и денег — «легкие», необеспеченные деньги быстро дешевеют, спрос и цены растут.

Рано или поздно цены достигают потолка, а спрос стремительно падает. Когда пузырь «лопается», тысячи людей теряют деньги, а отрасль или даже вся страна погружается в кризис. Единственный плюс — рынок выравнивается, цены постепенно возвращаются в разумные пределы.

Экономические пузыри известны как минимум с XVII века. Яркий пример — «тюльпановое сумасшествие» в Нидерландах. Цены на цветы росли до тех пор, пока не исчерпали рынок и их не перестали покупать, и торговцы закономерно разорились.

«Пузыри» — не единственный результат необеспеченных кредитов. Массовые займы приводят к общему росту цен. Продавцы видят, что покупателей не останавливают высокие цены на технику, автомобили, разные услуги, и поднимают их снова и снова — пока люди не перестанут покупать и перегретый рынок не «охладится».

Ипотечный пузырь в России 2024: есть или нет

Сегодня экономисты обсуждают, не станет ли очередным «пузырем» российская ипотека. К началу 2024 года ставки и ежемесячные платежи резко выросли, но люди все равно покупали жилье, так как 1 июля заканчивалась льготная программа. Застройщики в ответ на спрос повышали цены.

Классический ипотечный пузырь случился в США в 2008 году. Банки выдавали деньги без обеспечения, заемщики не могли платить и стали массово продавать ипотечное жилье. Цены пошли вниз, вместе с ними рухнули акции, обеспеченные кредитами, часть банков обанкротились, что ударило по американской и мировой экономике.

Большинство экспертов настроены оптимистично: они считают, что в России грамотно регулируют цены на недвижимость и не выдают рискованные займы, поэтому никаких предпосылок к кризису нет. Правы они или нет — покажет время.

Приводят к бедности

Рост необеспеченных кредитов говорит об одном: у населения не хватает денег. На это указывает статистика просрочек и количества займов на человека.

Из этого порочного круга трудно выбраться. Людям не хватает денег, они влезают в долги, не могут их выплатить, денег не хватает еще сильнее, люди занимают снова и снова. Люди беднеют, банки тоже не получают прибыль, товарооборот падает, в стране «крутится» меньше денег.

Центробанки разных стран собирают статистику по общей сумме накоплений (денег на счетах и депозитах) и кредитов. В России это соотношение изменилось в 2017–2018 годах.

До 2017 суммы долгов и сбережений были примерно одинаковыми, то есть люди брали в долг, имея накопления (данные «Ведомостей»). В такой ситуации роль кредита в экономике благотворна: стимулирует бизнес, улучшает жизнь людей, увеличивает товарооборот.

После 2018 года люди стали чаще брать деньги, чем класть на счета. Точно выяснить долю необеспеченных займов нельзя. Но в 2019 году опрос, проведенный Финуслугами, показал, что 55% опрошенных считают кредит не мерой поддержки, а долговой ямой, а 84% зареклись брать займы в ближайший год.

К 2024 году ставки выросли вместе с ценами, и обслуживать кредиты стало сложнее. Долги банкам выплачивают 50 млн человек, сообщил Центробанк. Это больше 40% взрослого населения России. Треть их них тянет три кредита или больше.

Половина из тех, кто брал ипотеку в 2023 году, уже отдают банкам порядка 80% дохода при норме в 30–40%. Значит, упадет их покупательская способность, в экономике будет крутиться меньше денег, продавцы и посредники тоже заработают меньше.

Обеспеченные кредиты, выплаченные без просрочек и новых долгов, выгодны всем: заемщикам, банкам, стране в целом. Поэтому, взвешивая все за и против перед тем, как обратиться в банк, вы помогаете экономике. Серьезно.

Мы много писали о том, как уменьшить долговую нагрузку. Один из способов — рефинансирование. Подходит не всем, но заметно сокращает платежи и снижает риск просрочек. Главное — выбрать банк с прозрачными условиями, рассчитать платежи на онлайн-калькуляторе и спланировать бюджет.

Когда стоит брать кредит

Казалось, бы все просто: берите кредиты, которые можете выплатить, а не можете — не берите. На практике это волшебное правило, конечно, не работает.

За деньгами идут по разным причинам: от безысходности, неумения планировать, в надежде на повышение или новую работу. Многие исходят из одной финансовой ситуации, но она меняется, а долг остается.

Мы не можем посоветовать вам брать или не брать кредит. Но в наших силах изучить этот инструмент с точки зрения цифр и фактов и поделиться советами экспертов.

Подведем итоги. Кредиты оказывают положительное влияние на развитие экономики и благосостояние людей, когда не истощают бюджет и обеспечены сбережениями. Необеспеченные займы, напротив, ведут к перегреву рынка и экономическим пузырям. Старайтесь трезво оценивать свои силы, ситуацию в экономике и пользуйтесь деньгами банка, точно зная, что погасите долг.

Вся информация о ценах актуальна на момент публикации статьи.