Баннер
Умный потребитель

Зачем все говорят про дефолт и почему не стоит его опасаться

Ольга Шмидт
/ 11 марта 2022 07:30
147.1 тыс.
7 мин.
Текст изменился / 19 августа 2024

В последнее время слово «дефолт» звучит все чаще, вызывая панику у рядовых граждан. В статье расскажем, почему в текущих условиях его бояться не стоит.

россия рубль экономика
Экономика России имеет существенный запас прочности

Что такое дефолт

Дефолт – это неспособность заемщика выплачивать долги кредиторам. Должником может быть физическое лицо, компания или целое государство. В последнем случае речь идет о государственном долге.

Дефолт бывает двух видов:

  • простой,
  • технический.

Простой происходит, когда должнику нечем платить и шансов исправить ситуацию в ближайшей перспективе нет.

Технический дефолт – ситуация, при которой заемщик не заплатил и тем самым нарушил договор займа. Техдефолт возникает не из-за отсутствия денег, а из-за отсутствия возможности оплаты в данный момент.

Простая аналогия: вы вызвали такси и договорились с водителем об оплате наличными. В конце поездки выяснилось, что деньги есть только на карте, поэтому расплатиться сразу вы не можете – нужно идти до ближайшего банкомата. Промежуток времени, когда вы не можете расплатиться, но у вас есть деньги, и называется техническим дефолтом.

Для чего государство берет деньги в долг? Наличие долга вовсе не означает, что у государства нет своих денег. Иногда взять взаймы может быть выгоднее, чем потратить свои запасы.

Этой практикой пользуются многие развитые страны. За счет сильной устойчивой экономики и хорошей репутации им охотно дают в долг под низкий процент. Полученные деньги они вкладывают в собственное развитие и в итоге оказываются в плюсе.

долг бюджет валюта
Государство занимает деньги по разным причинам. Целью может быть даже получение прибыли

Так поступают не только крупные финансовые институты, но и экономически подкованные граждане. У Алексея сломался холодильник, и он задумался о покупке нового. У мужчины есть 100 000 рублей, отложенные на черный день.

Он справедливо рассудил, что сейчас их будет выгодно разместить на депозите в Совкомбанке. Холодильник же можно купить в беспроцентную рассрочку с картой «Халва». Таким образом Алексей станет кредитором и заемщиком банка одновременно — и с максимальной выгодой для себя.

Бывает ли шопинг выгодным? Да, если покупать с Халвой! До 10% кешбэка, пассивный доход в виде процента на остаток собственных средств до 17% с подпиской «Халва.Десятка». А самое главное — покупки в рассрочку до 24 месяцев и никаких процентов. Оформите Халву в пару кликов!

Какие бывают долги у страны? Внешние и внутренние. В первом случае кредиторами выступают другие государства, международные фонды, зарубежные корпорации. Внутри страны кредиторами являются отечественные банки, фонды и простые граждане.

Почему все говорят про дефолт именно сейчас

В конце февраля 2022 года ЕС и США «заморозили» валютные резервы Центробанка, хранящиеся на их территории. Также было принято решение отключить РФ от SWIFT.

Эти меры существенно затрудняют выплату Россией долговых обязательств в долларах и евро, поэтому иностранные инвесторы заговорили о возможном техническом дефолте. При этом он касается только внешнего долга РФ. Кредиторы внутри страны могут не волноваться.

В ответ на заморозку активов Россия может отказаться выплачивать долги западным странам до разблокировки резервов. Будет ли Запад в такой ситуации называть происходящее «дефолтом»? Безусловно. Но для российской экономики это не будет иметь абсолютно никакого значения.

Факт дня
Юлий Цезарь стал первым императором, чей портрет появился на монете при его жизни.

Стоит ли его бояться

Эксперты единодушны: экономических предпосылок для дефолта в стране нет. Денег для погашения долга у России достаточно, но искусственно созданные препятствия не дают возможности ими расплатиться.

Об этом свидетельствуют следующие данные.

Размер долга. На 1 января 2023 года внешний долг России составлял 381,8 млрд долларов, внутренний – 23,41 трлн рублей (примерно 307 млрд долларов по курсу на 20.02.2023). Для сравнения – госдолг США уже давно превышает 30 трлн долларов.

америка сша госдолг
США – крупнейший мировой должник. Каждый напечатанный в стране доллар увеличивает размер госдолга

Отношение долга к ВВП. По оценкам Всемирного банка госдолг становитсяпроблемным, когда его размер превышает 77% от годового ВВП государства. В России этот показатель не превышает 25%, что очень мало по мировым меркам. У США – 107%, у Италии – 132%, у Греции, не так давно пережившей дефолт, – 181%. Рекордсменом является Япония – 239%. 

Резервы. По состоянию на 18 февраля 2022 года международные резервы Банка России состояли из активов, эквивалентных 643 млрд долларов. Они размещены в различных валютах, а также в золоте. Доподлинно неизвестно, какая доля была заморожена странами Евросоюза и США. Информация о структуре резерва и его распределении публикуется с отставанием в полгода.

После событий 2014 года Россия начала размещать больше резервов там, где они будут недоступны для западных стран. Доля долларов в структуре валютных запасов сокращалась в пользу других валют, например, юаня.

Золотой запас. Также Россия наращивала запасы золота. За восемь лет его объем увеличился вдвое – до 2300 тонн. По данным World Gold Council, на 2022 год РФ занимает 6 место в мире по запасам этого драгоценного металла.

Таким образом, у Российской экономики есть внушительный запас прочности. При любом сценарии повторения ситуации 1998 года опасаться не стоит. Тогда дефолт произошел именно из-за отсутствия у государства денег на погашение своих обязательств.

Что делать обычным гражданам

Самый неприятный эффект от возможного дефолта – девальвация национальной валюты. Государство теряет доверие иностранных инвесторов, они спешат избавиться от его платежных средств. Курс падает, цены растут, сбережения обесцениваются.

За февраль-март прошлого года доллар и евро несколько раз обновили рекордные курсы к рублю. Чтобы сгладить последствия, Центробанк ввел ряд антикризисных мер. Самая громкая из них – повышение ключевой ставки до 20%. Вслед за ней выросли ставки по вкладам в банках для населения.

вклад банк дефолт паника
Не стоит паниковать. Вклад спасет сбережения от обесценивания

Разместить деньги в банке сегодня, пожалуй, единственная возможность спасти их от обесценивания. Альтернативные инструменты недоступны, слишком рискованны или невыгодны:

  • ситуация на фондовом рынке непредсказуема,
  • цены на золото нестабильны.

Размещая деньги в Совкомбанке, вкладчики ничем не рискуют. Суммы в пределах 1,4 млн рублей застрахованы Агентством по страхованию вкладов – государственной корпорацией, созданной для обеспечения гарантий возврата средств вкладчиков.

Долго максимальные ставки не продержатся. Как только банки накопят необходимый запас наличности, процент начнет снижаться. Поэтому не затягивайте с открытием вклада.

А если вы планируете взять кредит, подберите комфортную сумму с помощью удобной формы ниже и отправляйте заявку в банк.

Подпишитесь на дайджест

Отберем самые полезные материалы и доставим вам на почту. Все о покупках, сбережениях и тонкостях мира финансов

E-mail
Хотите узнавать о новых публикациях не заходя на сайт?
Подписывайтесь на анонсы в Дзене и Телеграме
banner image
147.1 тыс.
Ольга Шмидт
Ольга Шмидт
Расскажу, как достичь компромисса между желаниями и возможностями с помощью доступных финансовых инструментов.

Комментарии

Комментарии пользователей проходят модерацию, поэтому появляются не сразу

Баннер